融通四季添利债券型证券投资基金2016年第1季度报告

融通四季添利债券型证券投资基金2016年第1季度报告

2016年3月31日

基金管理人：融通基金管理有限公司

基金托管人：中国工商银行股份有限公司

报告送出日期：2016年4月21日

融通四季添利债券型证券投资基金2016年第1季度报告

§1重要提示

基金管理人的董事会及董事保证本报告中所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，

并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2016年4月18日复核了本

报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈

述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本

基金的招募说明书。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自2016年1月1日起至3月31日止。

§2基金产品概况

基金名称融通四季添利债券型证券投资基金

基金简称融通四季添利债券

场内简称融通添利

基金主代码

交易代码

基金运作方式契约型开放式

基金合同生效日2012年3月1日

报告期末基金份额总额66,877,640.01份

在严格控制投资风险的基础上，追求基金资产的长期

投资目标

稳定增值。

本基金将在基金合同约定的投资范围内，通过对宏观

经济运行状况的研究，积极的调整和优化固定收益类

投资策略

金融工具的资产比例配置。在有效控制风险的基础

上，获得基金资产的稳定增值。

业绩比较基准中债综合指数

本基金属于债券基金，其预期风险和预期收益高于货

风险收益特征

币市躇金，低于混合型基金、股票型基金。

基金管理人融通基金管理有限公司

基金托管人中国工商银行股份有限公司

§3主要财务指标和基金净值表现

3.1主要财务指标

单位：人民币元

主要财务指标报告期(2016年1月1日－2016年3月31日)

1.本期已实现收益1,793,085.59

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2.本期利润1,122,381.83

3.加权平均基金份额本期利润0.0168

4.期末基金资产净值73,599,652.52

5.期末基金份额净值1.101

注：(1)本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入

扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

(2)本报告所列示的基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实

际收益水平要低于所列数字。

3.2基金净值表现

3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

业绩比较基准

净值增长率净值增长率业绩比较基

阶段收益率标准差①－③②－④

①标准差②准收益率③

过去三个月

1.55%0.08%0.31%0.07%1.24%0.01%

3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

§4管理人报告

4.1基金经理简介

任本基金的基金经理期限证券从

姓名职务说明

任职日期离任日期业年限

本基金、金融工程硕士，经济学、数学双学

融通通瑞士，具有基金从业资格。2007年7

债券、融2015年3月月至2012年8月在深圳发展银行

王超-7

通通源短14日(现更名为平安银行)工作，主要

融债券、从事债券自营交易盘投资与理财投

融通债资管理。2012年8月加入融通基金

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券、融通管理公司任投资经理。

岁岁添利

定期开放

债券、融

通标普中

国可转债

指数增强

的基金经

注：任职日期根据基金管理人对外披露的任职日期填写；证券从业年限以从事证券业务相关

的工作时间为计算标准。

4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等有关法律法规和本基金合同的规定，

本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金持有人

谋求最大利益，无损害基金持有人利益的行为，本基金投资组合符合有关法律法规的规定及基金

合同的约定。

4.3公平交易专项说明

4.3.1公平交易制度的执行情况

本基金管理人一直坚持公平对待旗下所有投资组合的原则，并制定了相应的制度和流程，在

授权、研究、决策、交易和业绩评估等各个环节保证公平交易制度的严格执行。报告期内，本基

金管理人严格执行了公平交易的原则和制度。

4.3.2异常交易行为的专项说明

本基金报告期内未发生异常交易。

4.4报告期内基金投资策略和运作分析

2016年一季度，经济表现依然较弱，由于收益率曲线对未来透支过度融通四季添利债券型证券投资基金2016年第1季度报告要点，叠加汇率市惩货币

市场扰动以及信贷大幅增加的影响，利率债收益率震荡走高，而信用债则受益于配置资金的集中

释放，收益率略有下行。

投资方面，本基金在一季度，保持了组合的稳定，适度参与了转债的投资。

展望二季度的债券市场，利率将大概率上升。由于目前收益率曲线的平坦化及利差的收窄表

明市场已经充分反应了经济低迷及货币宽松的预期，债市后期对利多消息将逐渐麻木，对利空消

息将更加敏感。

主要的利空在以下三个方面：

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(1)通胀可能高于市场预期。

从去年10月份起，m1同比增速即开始加速反弹至两位数，并高于m2增速融通基金管理有限公司帐户查询，而通常m1与通

胀的时滞在3到6个月左右，说明通胀苗头早已显现。

(2)经济有企稳迹象。地产投资1-2月份开始反弹为正，且新开工面积也出现了回升，短期

内对地产投资能够形成支撑，只要地产投资增速不为负，那么从环比角度来看就比去年四季度要

好。

(3)货币市场的不稳定。货币市场的波动与去年四季度比大幅提升，货币市场波动性提高意

味着需要较高期限利差补偿。

以上三点均表明，债市调整概率较高。

4.5报告期内基金的业绩表现

本报告期基金份额净值增长率为1.55%，同期业绩比较基准收益率为0.31%。

4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明

无。

§5投资组合报告

5.1报告期末基金资产组合情况

序号项目金额(元)占基金总资产的比例(%)

1权益投资--

其中：股票--

2基金投资--

3固定收益投资101,777,242.6095.92

其中：债券101,777,242.6095.92

资产支持证券--

4贵金属投资--

5金融衍生品投资--

6买入返售金融资产--

其中：买断式回购的买入返售金融资产--

7银行存款和结算备付金合计1,968,321.681.86

8其他资产2,361,353.502.23

9合计106,106,917.78100.00

5.2报告期末按债券品种分类的债券投资组合

序号债券品种公允价值(元)占基金资产净值比例(%)

1国家债券34,258,627.2046.55

2央行票据--

3金融债券--

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其中：政策性金融债--

4企业债券30,615,115.4041.60

5企业短期融资券--

6中期票据32,402,000.0044.02

7可转债4,501,500.006.12

8同业存单--

9其他--

10合计101,777,242.60138.28

5.3报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

序号债券代码债券名称数量(张)公允价值(元)占基金资产净值比例(%)

4云城投,00022,398,000.0030.43

榆城投258,78020,296,115.4027.58

国债20111,00011,111,100.0015.10

贴债12110,00010,945,000.0014.87

国债⑺100,00010,876,000.0014.78

5.4报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细

本基金本报告期末未持有资产支持证券。

5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

本基金本报告期末未持有贵金属。

5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细

本基金本报告期末未持有权证。

5.7报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明

5.7.1本期国债期货投资政策

本基金本报告期未投资国债期货。

5.7.2报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细

本基金本报告期末未持有国债期货。

5.7.3本期国债期货投资评价

本基金本报告期未投资国债期货。

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5.8投资组合报告附注

5.8.1本基金投资的前十名证券的发行主体报告期内没有被监管部门立案调查，或在报告编制

日前一年内受到公开谴责、处罚。

5.8.2其他资产构成

序号名称金额(元)

1存出保证金7,007.93

2应收证券清算款1,134,045.63

3应收股利-

4应收利息1,204,999.30

5应收申购款15,300.64

6其他应收款-

7待摊费用-

8其他-

9合计2,361,353.50

5.8.3报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。

§6开放式基金份额变动

单位：份

报告期期初基金份额总额66,795,707.22

报告期期间基金总申购份额2,429,988.49

减:报告期期间基金总赎回份额2,348,055.70

报告期期间基金拆分变动份额(份额减少以"-"填列)-

报告期期末基金份额总额66,877,640.01

§7基金管理人运用固有资金投资本基金情况

7.1基金管理人持有本基金份额变动情况

报告期期初管理人持有的本基金份额11,800,952.00

报告期期间买入/申购总份额-

报告期期间卖出/赎回总份额-

报告期期末管理人持有的本基金份额11,800,952.00

报告期期末持有的本基金份额占基金总份额比例(%)17.65

7.2基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细

本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。

§8备查文件目录

8.1备查文件目录

(一)中国证监会批准融通四季添利债券型证券投资基金设立的文件

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(二)《融通四季添利债券型证券投资基金基金合同》

(三)《融通四季添利债券型证券投资基金托管协议》

(四)《融通四季添利债券型证券投资基金招募说明书》及其更新

(五)融通基金管理有限公司业务资格批件和营业执照

(六)报告期内在指定报刊上披露的各项公告

8.2存放地点

基金管理人处、基金托管人处、深圳证券交易所。

8.3查阅方式

投资者可在营业时间免费查阅，也可按工本费购买复印件，或登陆本基金管理人网站

查询。

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